Mudanças Abruptas

Análise Semanal Ibovespa

10/08/2015 a 14/08/2015

 

O grande império de Chin, começou sua cavalgada rumo à guerra total contra o mercado. O grande imperador e ditador Chin construiu o império chinês através de matança e decaptações, unificando os diversos reinos que existiam na Asia.

Com o nascimento da China, depois de muitos mil anos, novamente o espírito de guerra a qualquer custo, volta com ar de modernidade. Para manter o crescimento do PIB em 7%, o governo chinês pregou uma peça no mundo, desvalorizando em cerca de 4% essa semana sua moeda.

Com isso seus produtos de venda serão ainda mais baratos. Seus automóveis, seus bens não duráveis tornam-se bastante atrativos, e o império passa uma boa rasteira na competição do mercado moderno.

Todas as bolsas sentiram isso e a esse movimento. Um sentimento de medo de descontrole das contas da China começa a percorrer os mercados. Estaria a China escondendo algo mais sério, do que apenas uma correção no ritmo de crescimento? É perigoso, um mercado fechado como chinês, nunca é nada que parece.

A Grécia conseguiu manter seu PIB estável, contrariando previsões pessimistas de queda no PIB e problemas nas contas gregas. A decepção da Europa, no entanto, veio da Alemanha, que praticamente parou.

O crescimento do PIB da Alemanha foi de apenas 0,4% e na zona do Euro o PIB cresceu apenas 0,3%.

Outra novidade mundial, foi a volta cheia de pompa dos EUA à Cuba. A Embaixada americana foi reaberta nessa semana, e os negócios com a ilha devem prosperarem muito.

No Brasi,...., bem, continuamos na mesma lenga-lenga do começo do ano. Guerra política e fogueira das vaidades de todos os lados da polítcia, fazendo nossa economia andar como carangueijo.

Os noticiários passaram dos limites de serem repetitivos, mas continuam no mesmo batidão, exaurindo e cansando a todos, desanimando o povo e sempre mostrando um Brasil podre e corrupto.

Pra eles, ninguém mais presta, nem empresários, nem funcionários, nem categoria nenhuma. Se o assunto é só corrupção, passa para o mundo que ninguém faz nada de útil no país.

O saldo dos investidores estrangeiros está no mesmo patamar desde dia 3 de julho. Isso é preocupante e mostra que talvez os estrangeiros chegaram ao limite de suas apostas. Devem agora esperar a alta dos juros dos EUA para sair do Brasil. .Acompanhe nossa medida em nosso monitor de estrangeiros.

O IMA-entrada diário está chegando perto de seu patamar máximo de 1. Atualmente o IMA está em 0,89 e vai continuar subindo enquanto a bolsa continuar caindo. Depois de uma queda no final do semestre passado, indicando que poderíamos ter alta na Bolsa, com a mudança de tendência do Ibovespa, o IMA-entrada disparou nesse mês de Agosto.

 

IMA crash = 0,00

IMA entrada = 0,89

 

 

A linha vermelha é a análise da transformada wavelet do Ibovespa para o nível de estresse e possível crash (quedas abruptas mas a nível de 15 minutos) e o gráfico em azul é a transformada wavelet para o nível de entrada no mercado

ANÁLISE SEMANAL - Bovespa Intradiário ( dados a cada 15 minutos)

Na última análise de 07/08/2015 foi dito: "....A semana que vem tem chance de ser uma semana boa para compra. Mas segundo o IMA-entrada, o melhor momento ainda não é na segunda-feira na abertura do pregão. Como o IMA-entrada do Ibovespa ainda não mudou de direção para baixo, o melhor é esperar o momento exato em que o IMA-entrada vai parar de aumentar, estacionar e depois virar..."

Parecia que a semana seria boa de compra. Mas não foi, pelo menos em termos de compra esperando alta da Bovespa. Na segunda-feira o Ibovespa começou em 48.766 e terminou o dia em 49.425. Parecia que a semana prometia.

Mas a China pegou todos desprevinidos e ao desvalorizar sua moeda, tudo mudou no mundo. Dos 48.766 o Ibovespa caiu para fechar a semama em 47.508. Na realidade, pra variar, nossa bolsa apanhou mais do que as outras.

O Dow Jones caiu forte na terça-feira e depois despencou na quarta-feira. Mas depois veio recuperando e terinou a semana em 17.477. No início da segunda-feira o Dow Jones valia 17.527 pontos.

A ação da BVNFbovespa (BVMF3) começou a cair, depois que o IMA-crash atingiu o patamar de 0.8. A ação vinha resistindo às quedas do Ibovespa e parecia que não seria afetada.

Mas depois que A Moody's rebaixou sua nota de crédito, as vendas começaram. E na semana que vem, essa queda deverá se acelerar.

Como pode ser visto na comparação com o IMA-crash, agora que mudou de tendência, os preços dessa ação podem atingir patamar bem mais baixos do que os registrados no meio da semana.

Comparação BVMF3 x IMA-crash

O IMA-entrada está dominando o Ibovespa e está estacionado em 0,48. Como o IMA-entrada ainda não definiu uma tendência de queda, e também de alta, temos que esperar na segunda-feira para ver o lado escolhido. O IMA terminou a semana estacionado.

A grande incógnita agora não é mais quantitativa, mas qualitativa. O que a China vai fazer no domingo à noite? Se ela voltar a desvalorizar forte o Yuan, podemos esperar mercados caindo e nervosos na segunda. Mas se não fizer nada, o Ibovespa pode lentamente se recuperar.

Acompanhe nossos indicativos na parte de assinantes do CANAL IMA-ONLINE. e saiba antes do mercado tradicional o que vai acontecer com suas ações. Venha fazer parte de nosso grupo de assinantes e desfrute de conhecer antes, o comportamento do mercado, através das frequências do IMA.

Gostou da análise semanal?

COLABORE COM DONATIVO PARA O SITE

(R$ 2,00 ; R$ 5,00 ; R$ 10,00 )

 

FATOS RELEVANTES POSITIVOS

GAFISA tem lucro de R$ 25 milhões no segundo trimestre.

Produção Industrial na China cresceu 6% em Julho

Banco do Brasil (BB) tem lucro de R$ 3 bilhões no trimestre

Grécia manteve PIB estável no trimestre

BC prevê pico de inflação no trimestre

 

FATOS RELEVANTES NEGATIVOS

CHINA desvaloriza sua moeda em 4% na semana

CCR tem queda de 40% no lucro líquido trimestral

Agência Moody's rebaixa nota de crédito do Brasil

COSAN teve queda de 33% em seu lucro trimestral

Lucro do BNDES cai 35% no 1o. semestre

 

 

PRÓXIMA SEMANA

Divulgação do IGP-10

Produção de Julho nos EUA

Divulgação da pesquisa de serviços no Brasil em junho.

Pesquisa no Brasil de empregos e salários na Indústria

Mais desvalorização da moeda chinesa?

dias observação 1471

Eventos(sinais de alerta de crash)

97
Acertos 88 (90,7%)
Falsos Alarmes 09 (9,3%)
Queda média -2,68%
Queda máxima -6,91%
Queda mínima -0,08%
Valorização média nos falsos alertas +1,46%
Valorização máxima nos falsos alarmes +2,3%
Valorização mínima nos falsos alarmes +0,2%
Tempo médio até o mínimo valor após o sinal de alerta 2,67 dias
Tempo máximo até o mínimo valor após o sinal de alerta 10 dias
Tempo mínimo até o mínimo valor após o sinal de alerta 30 minutos